1985（昭和60）年に全国名水百選に選定された観音水。今も日量8,000ｔの清水が湧出し、水温は年間を通じて14℃に保たれています。その美しい水を汲みに多くの人が訪れ、ワサビの試験栽培やアマゴの養殖、夏にはそうめん流しで賑わいます。その始まりは、戦国時代の天正年間（1573年-1593年）に当地を治めていた兵頭一族が、京都の清水寺に参拝したのちに観音像を設置したところ湧水が出たと伝わります。

観音水の水源は歯長峠に近い標高312mの杉林の鍾乳洞内にあります。雨水や地下水によって石灰岩が溶けてできた鍾乳洞から流れ出る水にはミネラルが含 まれ、硬度が高い弱アルカリ性の体に良い水です。 　この石灰岩は秩父帯南帯に属し、中生代三畳紀（2億5,000万～2億年前）のものです。また、仏像構造線で南の四万十帯と接しています。この四万十帯は関東から沖縄にかけて約1,800㎞ を帯状に分布しています。